Vakavaraisuussuhde oman lähteenä. Venäläisten pankkien vakavaraisuussuhde: lyhyt peli. Ilmaisimen nimi ja sen koodi

Ensimmäinen pankin vakauden indikaattori, ei vain tärkeysjärjestyksessä, vaan myös tärkeysjärjestyksessä, on vakavaraisuus. Riittävä pääoma muodostaa, kuten tiedätte, eräänlaisen "tyynyn", jonka avulla pankki voi pysyä maksukykyisenä ja jatkaa toimintaansa tapahtumista huolimatta. Sitä vastoin alipääomainen pankki on alttiina suhteettoman suurelle konkurssiriskille, jos makrotalouden tai muut liiketoimintaolosuhteet huononevat. Samaan aikaan ylipääomitettu pankki on yleensä heikosti ohjattava ja kilpailukyvytön pääoma- ja luottomarkkinoilla. Pankit ovat perinteisesti pyrkineet pitämään pääomaa alhaisemmalla tasolla tehostaakseen mittakaavaetuja ja kasvattaakseen sijoittajien tuottoa. Valvontaviranomaiset päinvastoin pitävät enemmän korkeatasoinen parantaa pankkijärjestelmän vakautta.

Mitä vakavaraisuus tarkoittaa? Yleisin vakavaraisuuden määritelmä on suhteellinen indikaattori, joka luonnehtii pankin toimintaa sen vakauden kannalta pankin aktiivisesta toiminnasta aiheutuvien erilaisten riskien sattuessa. IN JA. Tarasov uskoo, että vakavaraisuus on "pankin oman pääoman suhde varoihin painotettuna riskiasteella". O.Yun mukaan. Sviridov, termi "vakavaraisuus" kuvastaa yleistä arviota pankin luotettavuudesta, joka määrittää pääoman määrän ja pankin riskialttiuden välisen suhteen.

Ulkomaisessa käytännössä on käytössä erilainen tulkinta vakavaraisuudesta (maksettu pääoma), joka on pääoma, joka tarvitaan riittävällä tavalla kattamaan tietyn pankin ottamat riskit.

Näistä määritelmistä on helppo erottaa tekijät, jotka määrittävät tietyn pankin pääoman. Ensinnäkin vakavaraisuus riippuu pankin suorittamien talletusoperaatioiden määrästä tai pankin toimintojen määrästä houkutella tilapäisesti ilmaisia taloudelliset resurssit oikeushenkilöt ja yksityishenkilöt; toiseksi pankin aktiivisen toiminnan yhteydessä omien riskien suuruudesta. Pääomituksen alalla optimaalinen pankkipolitiikka on nimenomaan pitää hyväksyttävä riskitaso ennallaan korottamalla omaa pääomaa.

Pankin oma pääoma on yksi keskeisistä sääntelytekijöistä, jonka kautta ei säännellä vain yksittäisten liikepankkien nykyistä toimintaa, vaan myös koko pankkijärjestelmää kokonaisuutena. Tähän indikaattoriin kiinnitetty lisääntynyt huomio kertoo sen merkityksestä luottolaitoksille.

Pankin oman vakavaraisuuden arviointiin kuuluu: vakavaraisuuskriteerien määrittely, vakavaraisuutta kuvaavien tunnuslukujen valinta sekä relevanttien tunnuslukujen todellisen tason arviointi. Vakavaraisuussuhdelukuja voidaan laskea monella tapaa: yksinkertaisesta pankin pääoman suhteesta kaikkien varojen tai velkojen summaan, "vapaan" pääomasuhteen laskemisesta pankin pääoman ja varojen suhteeseen, joka on painotettu riskillä menettävät osan arvostaan. Kaikki nämä laskentamenetelmään perustuvat indikaattorit voidaan yhdistää kahteen pääryhmään: pääoman suhde kokonaistalletuksiin (talletukset); pääoman suhde varoihin (erilainen ryhmittely ja arviointi). Mutta käytännössä vakavaraisuuden arvioimiseksi ei riitä pelkkä indikaattoreiden laskeminen.

Kysymys vakavaraisuuden tasosta, joka antaisi luottamusta pankkiin tallettajien, sijoittajien, velkojien ja valvontaviranomaisten puolelta, on yksi tärkeimmistä pankkitoiminnan teoriassa. Taloudellisessa kirjallisuudessa tätä kysymystä kutsutaan vakavaraisuusongelmaksi. Termi "vakavaraisuus" heijastaa pankin luotettavuuden ja riskin tasoa ja tarjoaa ajatuksen pankin pääomasta tappioiden kattamisen lähteenä.

Tavoitteena oleva tarve lisätä pankin pääomaa johtuu inflaatioprosesseista, pankkitoiminnan laajenemisesta ja rahoitusmarkkinoiden epävakauteen liittyvän riskitason noususta. Siksi sijoittajat asettavat yhä tiukempia vaatimuksia pääoman määrälle. Ottaen huomioon tärkeä rooli Mitä pankit pelaavat missä tahansa yhteiskunnassa, monien maiden sääntelyviranomaiset ovat asettaneet vähimmäispääomavaatimukset vuosikymmeniä. Pankin pääoma on ollut ja on edelleen yksi tärkeimmistä tiukasti säännellyistä indikaattoreista jokaisessa maassa, ja vuodesta 1988 lähtien kansainvälisellä tasolla. Pankin rekisteröimiseksi on varmistettava vaadittu vähimmäispääoma ja ylläpidettävä vahvistetut vakavaraisuussuhteet koko toiminta-ajan ajan. Pankkitoiminnassa vakavaraisuuden määrittämiseen on erilaisia ​​menetelmiä.

Valko-Venäjän tasavallan liikepankkien vakavaraisuuslukujen laskentamenetelmä, joka on käytössä kotimaisessa pankkitoiminnassa, on suurelta osin kansainvälisten standardien mukainen.

Valko-Venäjän tasavallan lainsäädännön mukaisesti keskuspankki on kehittänyt ohjeen nro 137 "Pankkien ja pankkien ulkopuolisten rahoituslaitosten turvallisen toiminnan standardeista", joka säätelee pankin vakavaraisuus- ja likviditeettistandardeja.

Vakavaraisuussuhde on koon (osan) vahvistettu enimmäissuhde omia varoja(pankin pääoma) ja riskitasolla arvioitujen varojen ja taseen ulkopuolisten velkojen kokonaismäärä vähennettynä luotujen varausten määrällä. Vakavaraisuuden määrittämisen tarve johtuu siitä, että nykyaikaisilla liikepankeilla on vastuissaan oman pääoman lisäksi merkittävä osuus lainavaroista. Tämä tarkoittaa, että pankin on omaisuutta hoitaessaan jatkuvasti seurattava ja varmistettava likviditeettinsä riittävä taso, jotta kriittinen tilanne omat varat (pääoma) varmistivat velkasitoumusten oikea-aikaisen takaisinmaksun.

Pankkien ja muiden rahoituslaitosten turvallisen toiminnan vaatimuksista annetun ohjeen nro 137 luvun 9 mukaisesti vakavaraisuusluvut ovat vahvistettu enimmäisprosenttiosuus pankin pääoman koosta (osasta), ei- pankkirahoituslaitos ja itselleen pankkina, ei-pankkirahoituslaitoksena otetut riskit.

Valko-Venäjän tasavallan keskuspankin metodologian mukaisesti liikepankin lakisääteisen (ydin)pääoman riittävyys määritellään pankin lakisääteisen (ydin)pääoman suhteeksi riskipainotettuihin omaisuuseriin (7 riskiryhmää). ). Luottoriskille alttiina olevien varojen määrä otetaan huomioon laskettaessa lakisääteistä vakavaraisuutta, poikkeuksena kaupankäyntisalkun varat ja markkinariskien määrä huomioitavat tavarat (jos sellaisia ​​on) sekä niistä vähennetyt varat. pankin, pankin ulkopuolisen luotto- ja rahoitusorganisaatioiden pääoman laskeminen.

Viranomaisten (ydin) vakavaraisuus lasketaan seuraavalla kaavalla:

missä DC -- vakavaraisuus; NK -- lakisääteisen pääoman koko; OK - kiinteän pääoman määrä; KR - luottoriskin määrä, joka määritellään luottoriskin tasolla painotettuna varojen summana, joka on alttiina luottoriskille; RR - markkinariskin määrä; TAI -- operatiivisen riskin arvo; A on luku, joka on käänteisluku vakavaraisuussuhteen arvon kanssa (pankeilla, jotka ovat työskennelleet 2 vuotta rekisteröinnin jälkeen, oman pääoman riittävyyden laskennassa on 8,3 ja vakavaraisuuden laskennassa 16,7; pankeissa, jotka ovat työskennelleet yli 2 vuotta vuosina se on 12 , 5 ja 25).

Valvontapääoman riittävyyden valvomiseksi laaditaan seuraavat standardit:

• - normatiivinen vakavaraisuussuhde 8 %;
• - vakavaraisuussuhde 4 %.

Pankin, ei-pankkirahoituslaitoksen, säännöspääoma koostuu kiinteästä pääomasta (Tier I pääoma) ja lisäpääomasta (Tier II ja III pääoma) vähennettynä immobilisaatiolla, alimuodostetulla erityisvarauksella mahdollisten tappioiden kattamiseksi, pankin luovuttamasta omaisuudesta luotonhallintaan, myönnettyihin lainoihin sekä myönnettyyn pääomalainaan (lainaan). Laskelmasta vähennetyistä trustinhoitoon siirretyistä varoista, liikkeeseen lasketuista lainoista ja pääomalainoista (lainoista) vähennetään niille mahdollisten tappioiden kattamiseen laskettu arvioitu määrä erityisvarauksia, niille syntyviä muita varauksia mahdollisia tappioita varten. lain ja paikallisten määräysten mukaisesti oikeudellisia toimia pankki, ei-pankkirahoituslaitos. Pankeille, pankkien ulkopuolisille luotto- ja rahoitusorganisaatioille - asukkaille - myönnetty pääomalaina jätetään laskelman ulkopuolelle siinä osassa, jonka viimeksi mainitut ottavat huomioon lisäpääoman lähteinä.

Valko-Venäjän tasavallan keskuspankki suosittelee analysoimaan lakisääteistä vakavaraisuutta:

• - vakavaraisuussuhde;
• - pääoman liika (puute);
• - pääoman koostumus luottolaitos;
• - kiinteän pääoman lähteiden rakenne;
• - lisäpääoman lähteiden rakenne;
• - hyväksytyn riskin mukaan painotetut varat.

Näin ollen vakavaraisuuden arviointimenetelmien moninaisuudesta huolimatta ne kaikki nojaavat Baselin komitean standardeihin ja nykyään lähes kaikki pankit käyttävät pankin omien varojen suhdetta varoihin pääasiallisena vakavaraisuuden arvioinnissa.

Näin ollen, vaikka pankin pääoman määrää määritettäessä, välillä on saavutettu perustavanlaatuinen sopimus kehitysmaat, monet kysymykset ulkomaisille ja kotimaisille asiantuntijoille eivät ole kiistanalaisia. ”Riittävä” pääoma ei ole tiukka osoitus pankin terveydestä. Tämän indikaattorin arvolla on todellinen merkitys vain pankin toiminnan systemaattisessa analyysissä, eli vain yhdessä muiden analyyttisten indikaattoreiden kanssa.

Toiminnan toteuttamiseen vaadittava vähimmäismäärä. Venäjän federaation lainsäädännön mukaan sen volyymi on 5 miljoonaa euroa ruplissa. Organisaation pääoman määrän mukaan määritellään sen kasvun ja kehityksen mahdollisuus. Tätä varten on olemassa erityinen omien varojen riittävyyden indikaattori. Lue lisää siitä, mitä H1 on ja miten se lasketaan.

Pankin pääoma

Se sisältää omien ja lisävarojen määrän. Tämä indikaattori lasketaan seuraavalla kaavalla:

UK \u003d OK + DC, missä:

Yhdistynyt kuningaskunta - pankin pääoma,

OK - omien varojen määrä,

DC - lisäpääoma.

Lähteet Yhdistyneen kuningaskunnan muodostamiseen pankeille JSC:n muodossa:

• markkinoille tosiasiallisesti saatettujen kantaosakkeiden nimellisarvo;
• ylikurssi;
• etuosakkeet edellyttäen, että osinkojen maksamatta jättäminen on sallittua, jos tämä ei aiheuta velan muodostumista arvopapereiden haltijoille;
• rahastot, jotka muodostetaan keskuspankin pyynnöstä;
• kuluvan vuoden voitto, joka on vahvistettu tilintarkastajien päätöksellä;
• Iso-Britannian ja Iso-Britannian välinen ero, jos pankin omien varojen määrä pienenee uudelleenjärjestelyn jälkeen.

LLC:n muodossa olevien pankkien Yhdistyneen kuningaskunnan muodostamisen lähde on perustajien osakkeiden maksaminen.

Taloudelliset standardit

Keskuspankki analysoi säännöllisesti luottolaitosten omien varojen määrää. Sen on oltava ohjeessa nro 1 "Pankkitoiminnan sääntelymenettelystä" määriteltyjen indikaattoreiden mukainen. Niistä tärkein on H1, vakavaraisuussuhde. Se säätelee pankkien maksukyvyttömyyden riskejä, näyttää tappioiden kattamiseen tarvittavan omien varojen vähimmäismäärän. Normin H1 laskenta tapahtuu seuraavan kaavan mukaan:

H1 \u003d SC / (SUM (Ai-Cri) + linja 8807 + linja 8957 + PC + ECV + linja 8992 + 10 x OR + PP), jossa:

1. SC - pankin pääoma;
2. Cree - AI:nnen omaisuuden riskikerroin;
3. sivu - rivinumero raportissa;
4. riskit:

• KRV - kirjoittaja;
• KRS - futuurikaupoissa;
• TAI - leikkaussalit;
• RR - markkinat;
• PC - lisätty kerroin.

H1 - vakavaraisuussuhde - pankeille, joiden oma pääoma on yli 5 miljoonaa euroa, tulisi olla 10 %. Jos Yhdistynyt kuningaskunta on pienempi, kertoimen arvon tulisi olla 11 prosenttia tai enemmän.

Baselin komitean metodologian mukaan riittävyystaso lasketaan erikseen ensimmäisen ja toisen tason pääomalle. Ensin lasketaan takaisinostettujen osakkeiden määrä, vararahasto ja vulgaarivuosien voitto. Toissijaiset omat varat sisältävät arvonkorotusrahastot, tappiovaraukset ja erilaisia ​​hybridiarvopapereita.

Likviditeettiindikaattorit

H2-suhde määräytyy erittäin likvidien varojen suhteen ja kysyntävelkojen määrän perusteella:

H2 = La / (Bv - 0,5 x Bv1), jossa:

H2 - välitön likviditeettisuhde;

La - erittäin likvidit varat ( Käteinen raha, jalometallit, valuutta, nostro tasapaino; keskuspankissa olevien kirjeenvaihtotilien saldot; sijoitukset valtion arvopapereihin);

Bv - 20 % kysyntätilien saldosta;

Bv1 - yksityishenkilöiden ja oikeushenkilöiden vaadittavien tilien vähimmäismäärä.

H2:n lasketun arvon tulee olla 15 % tai enemmän.

Nykyinen likviditeettisuhde:

H3 \u003d La / (alkaen - 0,5 x Bv1)

Alkaen - vaadittavat velvoitteet, joiden voimassaoloaika on enintään 30 päivää: käyttötilien saldot, "loro", maksut ja talletukset; lainat, takaukset ja takaukset ja muut velvoitteet;

Bv1 - yksityishenkilöiden ja oikeushenkilöiden vaadittavien tilien vähimmäissaldo enintään kuukauden ajaksi.

Kertoimen lasketun arvon tulee olla alle 50 %.

Pitkän aikavälin maksuvalmiussuhde lasketaan yli 12 kuukauden maturiteettivelkojen ja lainojen osalta:

H4 \u003d Kp / (SK + D + 0,5 x O), jossa:

Kr - pankin myöntämät lainat ruplissa ja ulkomaan valuutassa. Tähän lukuun olisi sisällytettävä myös 50 prosenttia pankkitakauksista ja takauksista, joilla on sama voimassaoloaika;

D - talletukset ja saadut lainat;

О - tilien vähimmäissaldo, jonka maturiteetti on enintään 1 vuosi.

Kertoimen lasketun arvon tulee olla alle 120 %.

Kunnostetut pankit eivät noudattaneet H1:n vastuukattavuutta

Tämä osoitti tulokset talousanalyysi luottolaitokset. Erityisesti Mosoblbank ei noudattanut H1-standardia helmikuussa. Kertoimen y arvo oli 0 % vaaditulla 10 %:lla. Organisaatiolla ei myöskään ollut tarpeeksi peruspääomaa, kiinteää pääomaa, pitkäaikainen Rahoitusyrityspankin tilanne ei ole parempi. Nykyinen likviditeettisuhde ylitti vaaditun arvon 4,32 %. Myös perus- ja kiinteän pääoman riittävyyttä koskevia normeja rikottiin. Kolmas desinfioitu organisaatio - "Inres" - ei täyttänyt keskuspankin vaatimuksia 19 päivää ja "BTA-Kazan" - 15 päivää peräkkäin. Huom. "LUOTTAMINEN" perus-, kiinteän pääoman, suurimman enimmäistason sekä omien varojen ja muiden varojen riittävyyslukujen arvo. oikeushenkilöitä oli 0 %.

"Bimbank"

Tämä luottoorganisaatio otti rahoitusryhmän "ROST" uudelleenorganisointiin viime syksynä. Mutta ongelmia ilmeni kaikille prosessin osallistujille. Tammikuun lopussa Rost Bank rikkoi H1-standardia, ei kerryttänyt riittävää määrää pitkäaikaisia ​​varoja ja ylitti asiakaskohtaisen riskitason. Myös tähän rahoitusryhmään kuuluvalla luottoorganisaatiolla "Kedr" ei ollut koko tammikuun ajan omia varoja toimintansa turvaamiseksi. Lisäksi laitos on ylittänyt merkittävien riskien, takausten ja takausten rajan sekä sisäpiiririskien tason. Bimbankilla ei myöskään ollut 12.1.2015 riittävästi kiinteää pääomaa toimintansa tukemiseen. Mutta myöhemmin tilanne parani.

Seuraukset

Luettelo muista H1-standardia rikkoneista organisaatioista sisältää: NPO "Petersburg Settlement Center", jolta on evätty lisenssi "Laivanrakennus", "Tavrichesky", "Financial and Industrial" pankit. Taloudellisen elpymisen asteella oleviin luottolaitoksiin ei sovelleta erilaisia ​​vaikuttamiskeinoja. Mutta kun Svyaznoy rikkoi pankin H1 vakavaraisuussuhdetta, kysymykset alkoivat. Lain mukaan keskuspankki voi peruuttaa toimiluvan, jos kertoimen arvo laskee 2 prosenttiin. Raportointivuoden aikana tätä tapahtuu pankeille melko usein teknisten vikojen vuoksi. Mutta jos kertoimen arvo ei ongelmien korjaamisen jälkeen ole noussut, keskuspankki voi pyytää taloudellisen kuntoutussuunnitelman tai ottaa johtajansa rakenteeseen. Svyaznoyssa tämä suhde putosi 9,19 prosenttiin vain yhdeksi päiväksi, koska pankin oli lisättävä vähennyksiä varantoon.

Uusi markkinajohtaja

Pankkien H1-standardi on lain mukaan asetettu 10 prosentin tasolle. Vuodesta 2013 lähtien Tinkoff on ollut eniten kapitalisoitunut. Kertoimen arvo nousi tuolloin 15,8 prosenttiin ja pysyi korkeana markkinoiden kehityksestä huolimatta. Ensimmäisen vuosineljänneksen tulosten mukaan luku laski 15,22 prosenttiin. Russian Standard teki uuden ennätyksen - 17,65%. Muilla luottolaitoksilla indikaattorin arvo on alhainen: Asuntoluotto - 13,9%, Renaissance - 12,89%, OTP - 12,34%.

Russian Standard uudelleenstrukturoidut euro-obligaatiot, jotka jatkavat niiden voimassaoloaikaa vuoteen 2020 asti, saivat lisäpääomaa 350 miljoonaa dollaria ja nostivat N1:tä 4 prosenttia. Tästä pankki maksoi sijoittajille 5 prosenttiyksikön preemion. joukkovelkakirjalainan nimellisarvosta ja nosti koron 13 prosenttiin yhdelle kupongille. Tähän mennessä "Russian Standardin" pääoma on 64 miljardia ruplaa. Tämän ansiosta organisaatio voi houkutella velkoja tarjouskilpailuilla, lainata etuyhteydessä oleville yrityksille suuremmassa volyymissa. Tappiot katetaan ensisijaisilla varoilla. Sen riittävyys on alhainen - 6,26%. Mutta tämä johtuu siitä, että se ei sisällä

Pankki menetti ensimmäisellä neljänneksellä 6,5 miljardia ruplaa. Vuoden 2014 lopussa voitto oli 1,4 miljardia ruplaa. Jos tappioita ei vähennetä, ensisijaisten omien varojen paine vain voimistuu. Markkinoilla olevilla kilpailijoilla on korkeampi tämän indikaattorin arvo: Asuntoluotto - 8,42%, Tinkoff - 9,4%, Vostochny - 6,74%.

Sberbank ei halua vielä erottua markkinoilla

Järjestö sai keskuspankilta 500 miljardin euron pääomalainan. Tällä hetkellä tämä luku on listattu osana Tier 2 -pääomaa. Jos se muunnetaan, H1-standardi nousee 1,2 prosenttiyksikköä 12 prosentista. Verrattuna kilpailijoihin ja organisaation asemaan markkinoilla, kertoimen arvo ei ole korkea. Mutta ottaen huomioon makrotalouden ja Ukrainan tilanteen tulokset ovat varsin hyväksyttäviä.

Johtopäätös

Markkinoilla menestyäkseen pankki tarvitsee omia varoja. Niiden määrän pitäisi olla vahvistettujen riittävyysstandardien mukainen. Keskuspankki tarkistaa näiden kertoimien arvon säännöllisesti. Jos laskettu indikaattori putoaa 2 prosenttiin, lupa voidaan peruuttaa luottolaitokselta.

1. Pankin vakavaraisuuden taloudellinen ydin.

2. Pankkiriskien arviointi- ja hallintamenetelmät.

3. Pankin operatiivinen riski.

4. Pankin markkinariski.

5. Pankkien vakavaraisuuden analyysi.

1. Pankkien vakavaraisuuden taloudellinen olemus

Pankin vakavaraisuus ymmärretään yleisenä arviona pankin luotettavuudesta, sen riskialttiudesta. Vakavaraisuussuhteen taloudellinen merkitys on määrittää pankin kyky kattaa omalla pääomalla sijoitukset epälikvideihin ja riskialttiisiin omaisuuseriin. Pankin pääoma on tärkein vakuutusrahasto korvausten kattamiseksi pankin kaatumisen varalta ja rahoituslähde pankkitoiminnan laajentamiseen. Pankin liiallinen pääomitus, optimaaliseen tarpeeseen verrattuna suuremman osakemäärän liikkeeseenlasku vaikuttaa kuitenkin negatiivisesti pankin toimintaan, koska taloudellisten resurssien saaminen liikkeeseen laskemalla ja sijoittamalla osakkeita on suhteellisen kallista ja kaukana pankille aina hyväksyttävä rahoitustapa. On halvempaa ja kannattavampaa houkutella varoja sijoittajilta kuin kasvattaa pääomaa.

Jo pitkään on yritetty kehittää yhtenäinen standardi- ja indikaattorijärjestelmä yksittäisen pankin tai koko pankkijärjestelmän vakavaraisuuden arvioimiseksi. Niillä ei kuitenkaan ollut yhtenäistä oikeudellista kehystä ja yksiselitteistä ratkaisua. Kansainvälisen yhteistyön kehittyessä ja kehittyneiden maiden pankkijärjestelmien integraation syveneessä on tullut ajankohtaiseksi kaikkien pankkien hyväksyttävien yleisten vakavaraisuuskriteerien kehittäminen. Päärooli tässä on Baselin pankkivalvontakomitealla.

Talouden vakauden säilyttämiseksi oikealla tasolla keskuspankki otti tammikuusta 2000 alkaen käyttöön vakavaraisuussuhteen, jonka laskenta perustuu Baselin komitean kehittämään metodologiaan.

Vakavaraisuussuhde on pankin päomapääoman suuruuden suurin prosenttiosuus riskitasolla arvioitujen varojen ja taseen ulkopuolisten velkojen kokonaismäärästä (miinus luodut varaukset).

Tällä hetkellä keskuspankki on asettanut pankeille kaksi vakavaraisuussuhdetta:

1. Sääntelyn mukainen vakavaraisuus.

2. Vakavaraisuus.

Näiden indikaattoreiden normatiiviset arvot eriytetään pankin toiminnan keston mukaan.

Normatiivisen vakavaraisuussuhteen pitäisi kahden ensimmäisen vuoden aikana vasta perustetun pankin valtion rekisteröinnin jälkeen olla vähintään 12%, ja seuraavina toimintavuosina - vähintään 8%.

Vakavaraisuussuhde kahden ensimmäisen vuoden aikana valtion rekisteröinnin jälkeen ei saa olla alle 6%, ja seuraavina toimintavuosina - vähintään 4%.

Virallinen vakavaraisuus lasketaan kaavalla:

jossa kansallinen keskuspankki on pankin sääntömääräinen pääoma;

OKB - pankin pääpääoma;

A k.r. – pankin varat vähennettynä luotujen varausten määrällä luottoriskin tason mukaan arvioituna;

VO k.r. – taseen ulkopuoliset velat luottoriskin tason mukaan arvioituna;

TAI - operatiivisen riskin määrä, joka lasketaan kaavalla:

jossa IA on pankin keskimääräinen vuotuinen bruttotulo viimeisten 3 vuoden ajalta.

РР on markkinariskin määrä, joka lasketaan kaavalla:

RR=PR+FR+VR+TR,

missä PR - korkoriski;

FR - osakeriski;

VR - valuuttariski;

TR on hyödykeriski.

A - luku, joka on 8,3 laskettaessa lakisääteisen vakavaraisuuden arvoa ja 16,7 (vakavaraisuuden arvoa laskettaessa) pankeille, jotka toimivat kahden ensimmäisen vuoden aikana rekisteröinnin jälkeen, ja pankeille seuraavina toimintavuosina 12,5 ja 25 vastaavasti.

Pankin peruspääoma lasketaan kaavalla:

NKB \u003d (OK I + DC II + DC III) - I M - HP K.R. - ja D.W. - VZ - SK P.R. - AT. ,

missä OK I on pankin kiinteä pääoma (ykköspääoma);

DC II ja DC III - lisäpääoma (toisen ja kolmannen tason pääoma);

I M - immobilisointi;

HP K.R. - ali muodostettu erityinen varaus kattamaan mahdolliset tappiot (luottoriskit) varoista ja toiminnoista, jotka eivät näy pankin taseessa;

I D.U - pankin siirtämä omaisuus luotonhallintaan;

VZ - myönnetyt lainat;

IC P.R – myönnetty pääomalaina;

AT. – sisäpiiriläisten ja lähipiiriin kuuluvien henkilöiden riskien kokonaismäärän ylittävä enimmäismäärä.

"Tämänhetkiset ongelmat kirjanpito ja verotus", 2012, N 9

Pyydämme lukijoita tutustumaan vaihtoehtoiseen vakavaraisuuden arviointimenetelmään. Ehkä juuri nyt sille tulee kysyntää - IFRS:n tunnustamisen yhteydessä maassamme ja yritysten sisäisen valvonnan tilalle äskettäin asetettujen vaatimusten yhteydessä. Tämä tekniikka perustuu riskien arviointiin ja niiden rahalliseen vertaamiseen yhtiön omien varojen kokoon. Tällä hetkellä pankkisektorin vakavaraisuus lasketaan samalla tavalla.

Pääoman suojaava rooli riskienhallintajärjestelmässä

Käsittelimme aiemmin aihetta riittävästä pääoman arvostuksesta.<1>kun Yhdysvaltain asuntolainamarkkinoiden kriisi sai meidät miettimään, mitä seurauksia sillä olisi maallemme ja yrityksillemme. Samalla huomautimme, että olemassa olevista vakavaraisuuden laskentamenetelmistä riskien suhteen omaisuutta arvioiva on kriisissä sopivampi. Lisäksi annettiin suosituksia, jotka olivat luonteeltaan enemmän "palontorjuntaa" kuin metodologisia.

<1>Katso artikkeli "Riskien, pääoman ja likviditeetin hallinta", N 14, 2008.

Nyt on aika esitellä yksityiskohtaisesti vakavaraisuuden arvioinnin metodologia, sillä se auttaa ratkaisemaan useita yrityksen tehtäviä: 1) IFRS-vaatimusten käyttöönotto; 2) riittävän riskinarviointijärjestelmän luominen; 3) sisäisen valvontajärjestelmän rakentaminen.

vakavaraisuus- Tämä on indikaattori, joka luonnehtii yrityksen kykyä työskennellä paitsi talouskasvun, myös taantuman aikana, jopa kriisiaikoina.

Hyväksyttävän vakavaraisuuden arvon määrittämisellä rajoitetaan yrityksen maksukyvyttömyyden riskiä ja määritetään yrityksen ottamien riskien (luotto-, toiminta-, markkinariskit jne.) kattamiseksi tarvittavan pääoman vähimmäisarvo.

Sovitaan käsitteistä. Artikkelissa käytämme termiä "pääoma" olettaen, että se luonnehtii yhtä lailla sellaisia ​​käsitteitä kuin "omavarat" ja "nettovarallisuus". Niiden laskentamenettely on annettu Venäjän valtiovarainministeriön määräyksessä N 10n, Venäjän liittovaltion arvopaperikomission 29. tammikuuta 2003 N 03-6 /pz "Yhteisten nettovarojen estimointimenettelyn hyväksymisestä". Osakeyhtiöt".

Vakavaraisuussuhteen laskeminen

Vakavaraisuudella tarkoitetaan sellaista arvoa, joka vastaa tasevarojen ja taseen ulkopuolisten velkojen arvoa ja riskejä. Jos indikaattori on alhainen, joko vähennämme riskejä hallinnoimalla omaisuussalkkua tai lisäämme pääomaa yrityksen omistajien lisäpanoksilla.

Metodologisesta näkökulmasta kaava näyttää tältä:

Vakavaraisuus = NA / riskit = NA / SUM A x k ,
minä minä

missä NA - yrityksen nettovarallisuus (pääoma);

A - i. omaisuuserä;
i
k - i:nnen omaisuuserän riskikerroin.
i

Toisin sanoen vakavaraisuus määritellään riskitasolla painotettuna yrityksen pääoman koon ja varojen määrään.

Miten tämä kaava poikkeaa olennaisesti taloudellisen riippumattomuuden asteen laskemisesta? Muista, että autonomiakerroin lasketaan seuraavasti: Autonomiakerroin = NA / varat tai edellisen kaavan logiikan mukaisesti:

Autonomiakerroin \u003d NA / SUM A x 1.
i

Eli tässä kaavassa kaikkien omaisuuserien riski on sama ja on 100 %. Tehtävämme on erottaa alhaisen ja korkean riskin omaisuuserät ja laskea omaisuuserien riskipainotettu arvo nimellisarvon sijaan.

Keskustelemalla yrityksen riskeistä monimutkaistamme tätä kaavaa tavoitteena ottaa riskien kokonaisuus huomioon yhdessä indikaattorissa ja laskea vastustuskyky konkurssin uhkalle.

Huomasimme ensimmäisessä vaiheessa, että yrityksen omaisuus on alttiina riskeille
eri arvot, ja otti tämän eron huomioon kertoimen k: Riittävyys kautta
i
pääoma \u003d N A / SUM A x k.
minä minä

Toinen vaihe liittyy varojen painon jakautumiseen niiden riskien mukaan. Omaisuus voi olla alttiina useammalle kuin yhdelle riskille. Esimerkiksi, yritys avasi valuuttatalletuksen pankissa. Yhtäältä tämä talletus on alttiina markkinariskille (tässä tapauksessa valuuttariskille), toisaalta luottoriskille, koska sitä säilytetään tietyssä pankissa. Myöskään operatiivista riskiä ei voida sulkea pois: kuten kaikki rahastot, myös valuuttatalletus voidaan varastaa (vaikka on selvää, että riski valuuttatalletuksen varastamisesta on monta kertaa pienempi kuin riski varastaa rahaa kassasta) .

Joten on tarpeen päättää, miten riskit arvioidaan: ottaen huomioon kaikki riskit
yhteenlaskettu suhteessa tiettyyn omaisuuserään (vaihtoehto 1) tai edelleen
laskea osa riskeistä erikseen (vaihtoehto 2)? Esimerkiksi, saman mukaan
Valuuttatalletus ensimmäisessä vaihtoehdossa, arvioimme luottoriskiksi 20 %.
valuutta - 100%, operatiivinen - 0,2%. Toisessa vaihtoehdossa erikseen
määritellään valuutta- ja operatiiviset riskit sekä luotto k:n kautta. sisällyttää mukaan
i
painotetun omaisuuden laskeminen. Yhden tai toisen vaihtoehdon valinta on armoilla
lukijat, mutta jatkossa kirjoittaja seuraa Venäjän federaation keskuspankin valitsemaa polkua
luottolaitosten vakavaraisuutta laskettaessa: osa riskejä
arvioida erikseen. Tämä on pikemminkin mukavuuskysymys kuin metodologia. kuitenkin
käyttämällä esimerkkiä samasta ulkomaan valuutasta alla, todistamme, että laskelma
perusteltuja varoja suurempi valuuttariski.
Jätetään riskipainojen määrittäminen omaisuuseriin (k) hetkeksi, koska
i
kerroin k riippuu siitä, minkä niistä "sulkemme".
i
Ensin käsitellään niitä riskejä, jotka on helpompi laskea erikseen, ja
tietyn omaisuuserän jäännösriski määritetään viimeisenä.

Valuuttariski

Palataanpa esimerkkiin valuuttatalletuksen kanssa. Ymmärrämme, että valuuttatalletus on alttiina valuutan heikkenemisriskille. Tämä pätee kuitenkin vain silloin, kun samassa valuutassa ei ole muita varoja ja velkoja. Esimerkiksi, jos taseessa on samanaikaisesti 100 tuhannen US dollarin talletus ja saman verran ostovelkoja, riskit tasoittuvat ja suljetaan. Siksi valuuttariski on helpompi laskea erikseen määrittämällä kaikkien varojen ja velkojen positio (valuuttamääräisesti).

Jos varat ylittävät velat, meillä on pitkä valuuttapositio: kantamme riskin ulkomaan valuutan kurssin laskusta ruplaa vastaan. Jos velat ylittävät varat, valuuttapositio on lyhyt: kannamme riskin valuuttakurssin noususta ruplaa vastaan. Lisäksi positiota laskettaessa otamme huomioon taseen ulkopuoliset valuuttamääräiset saamiset ja velat.

Siten valuuttatalletuksen olemassaolo yrityksen taseessa osoittaa vain, että valuuttariski voi olla olemassa, mutta mikä sen arvo on ja onko sitä ollenkaan olemassa, selviää vasta valuuttapositioiden arvon laskemisen jälkeen. .

Kolmas vaihe toiminnassamme on valuuttariskin huomioiminen vakavaraisuutta laskettaessa:

Vakavaraisuus = NA / (SUMMA A x k + BP),
minä minä

missä VR on valuuttariski.

Markkinariski

Markkinariski lasketaan markkinanoteeratuille arvopapereille, valuutoille, jalometalleille sekä johdannaisinstrumenteille. Valuuttariski, kuten yleisin, olemme jo kuvanneet. Muut markkinariskit ovat vähemmän yleisiä. Koska kaikki yritykset eivät kanna markkinariskiä (tai sen vaikutus on vähäinen), ehdotamme olennaisuustason määrittämistä. Esimerkiksi, jos markkinaomaisuuden (positio) osuus ylittää 3 % kokonaisvaroista, riskit arvioidaan ja sisällytetään vakavaraisuuslaskelmaan. Muussa tapauksessa (jos markkinanoteerattujen omaisuuserien osuus on alle 3 % taseen valuutasta) riski voidaan jättää huomiotta. Samalla omaisuus ei silti "häviö", koska se painotetaan muiden varojen joukossa riskillä, vaan vain yhden riskityypin (luotto) osalta.

Sen tosiasian, että sama omaisuus on samanaikaisesti alttiina useille riskeille, vahvistaa Venäjän valtiovarainministeriön kanta, joka on ilmaistu 21. joulukuuta 2009 päivätyssä kirjeessä N PZ-4 / 2009 "Organisaatioiden taloudellisia sijoituksia koskevien tietojen julkistamisesta vuositilinpäätöksessä." Erityisesti siinä sanotaan: Erityistä huomiota tulee kiinnittää tiedon julkistamiseen organisaation rahoitussijoituksiin liittyvistä mahdollisesti merkittävistä taloudellisista riskeistä: markkinariskit (valuutta, korko, hinta), luottoriskit. Nämä tiedot antavat yleiskatsauksen organisaation altistumisesta rahoitusriskeille, niiden syistä, niiden hallintamekanismeista (politiikat, menettelytavat jne.), riskien arviointimenetelmistä, riskialtistuksen ja riskien keskittymisen indikaattoreista.

Markkinariskit liittyvät mahdollisiin haitallisiin seurauksiin organisaatiolle, jos markkinaparametrit, kuten hinnat ja hintaindeksit, muuttuvat, korot, valuuttakurssit.

Luottoriskit liittyvät mahdollisiin haitallisiin seurauksiin organisaatiolle maksukyvyttömyyden tapauksessa ( virheellinen toteutus) sijoitusvelvoitteiden velallinen. Luottoriskeistä tietoa taloudellinen tilanne lainanottaja, lainan takaisinmaksun ja sen korkojen oikea-aikaisuus jne.

22.6.2011 päivätyssä tiedossa N PZ-5/2011 "Yrityksen vuositilinpäätöksen taseen ulkopuolisia eriä koskevien tietojen julkistamisesta" Venäjän valtiovarainministeriö toteaa, että myös markkinariskit ovat liikkeellä olevien johdannaisinstrumenttien kohteena. järjestäytyneillä markkinoilla (termiinit, futuurit, optiot, swap ja niin edelleen).

Joten neljännessä vaiheessa kaava saa muotoa:

Vakavaraisuus = NA / (SUMMA A x k + BP + PP),
minä minä

missä RR on markkinariski.

Operatiivinen riski

Operatiivisen riskin laskenta<2>- melko aikaa vievä prosessi, jos tarkastellaan jokaista materiaalia, henkilöstön pätevyyttä, keskeytymättömästä toiminnasta vastaavien laitteiden teknisiä varusteita. Onneksi joskus on mahdollista määrittää riski "silmällä". Erityisesti operatiivinen riski voidaan laskea osuutena yrityksen pääomasta, voitosta, tuloista. Esimerkiksi, kolmen edellisen ei-negatiivisen vuoden bruttotulos summataan, lasketaan keskiarvo ja kerrotaan tämä arvo 5 %:lla.

<2>Kerromme tästä riskistä lisää lehden seuraavissa numeroissa.

Joten päättelymme viides vaihe johti seuraavaan kaavan muotoon:

Vakavaraisuus = NA / (SUMMA A x k + BP + PP + OP),
minä minä

missä OR on operatiivinen riski.

Muut riskit

Riskiä säännellään vakavaraisuussuhteen lisäksi myös asettamalla limiittejä. Voimme väkisin rajoittaa toimintaa ulkomaan valuutan ja arvopapereiden kanssa. Limiitit ovat eräänlaisia ​​"hälyttäviä tasoja", joiden saavuttaessa yritys ryhtyy toimenpiteisiin omien riskien vähentämiseksi. Voit yhdistää markkinariskien suhteen laajalti käytettyjä sääntelymenetelmiä.

Keskittymisriskejä, toisin kuin markkinariskiä, ​​ei yleensä oteta huomioon vakavaraisuutta laskettaessa, vaan niitä säännellään limiittijärjestelmällä, joten niitä ei sisällytetä laskelmiimme.

Muiden riskien (oikeudelliset, maineriskit) kattamiseksi on suositeltavaa allokoida tiettyjä määriä tai osuuksia pääomasta.

Kuudennessa vaiheessa kaavasta tuli monimutkaisempi seuraavaan muotoon:

Vakavaraisuus = NA / (SUMMA A x k + BP + RR + TAI + PR + RPR),
minä minä

missä PR - oikeudellinen riski;

RPR - maineen menetyksen riski.

Omaisuuden riskiluokitus

Sen jälkeen, kun varoista erillään huomioitujen riskien arvot on määritetty, on varat ja taseen ulkopuoliset velat jaettava ryhmiin riskitaso huomioon ottaen.

Taulukko 1. Omaisuusluokittelu riskin perusteella

Vakioriskitaso on 100 %. Hyödyke arvostetaan sen perusteella, miten se pystyy täyttämään yrityksen velvoitteet. Pienentyneen riskin omaisuuserät voidaan tunnistaa sellaisiksi, joille on ominaista sekä korkea luotettavuus että likviditeetti. Näitä ovat käteisvarat ja luottolaitosten tilit. Luokittelemme käteisen riskittömäksi omaisuuseräksi, sillä se pystyy maksamaan lähes minkä tahansa velvoitteen, emmekä siksi vaadi, että mitään osaa rahoista on vakuutettu (katettu) yrityksen pääomalla. Myös kaupalliset pankkitilit pystyvät täyttämään välittömästi velvoitteet velkojia kohtaan, mutta ne ovat myös luottoriskin alaisia.

Käytetäänkö luottoriskin määrää määritettäessä nettoutusta (kuten valuuttariskiä laskettaessa)? Ei, ei. Selvitetään tämä lausunto.

Oletetaan, että pankin A käyttötilin saldo on
1 522 tuhatta ruplaa, velka pankin A myöntämästä lainasta, -
4800 tuhatta ruplaa Luottoriski on tässä tapauksessa yhtä suuri kuin saldo
käyttötili - 1522 tuhatta ruplaa kerrottuna riskikertoimella k,
i
esimerkiksi 20 %. Tällainen logiikka on perusteltua. Jos pankki, koska taloudellinen
vaikeudet keskeyttää toiminnan käyttötilillä, silloin epäsuotuisasti
seuraukset eivät jätä sinua odottamaan. Mahdollisuus aloittaa laskuri
vaatimukset auttavat tietysti välttämään huonojen kirjaamisen aiheuttamia tappioita
velkaa, mutta se ei suojaa meitä vaihtotilin estämiseltä.

Aineellisten hyödykkeiden vakiosuhde on 100 %, eikä niihin kohdistu luottoriskiä, ​​mutta niihin liittyy fyysisen menetyksen ja hinnan laskun riski. Samaan aikaan aineellisia hyödykkeitä (tavaroita lukuun ottamatta) ei ole tarkoitettu myytäväksi, niiden päätehtävänä on tuottaa tuloja käytön seurauksena.

Matalariskisten omaisuuserien lisäksi on korkeariskisiä omaisuuseriä, joihin kuuluvat:

• kiinteistöt, joita ei käytetä toimintaan;
• pääomasijoitukset;
• säilyttäminen laitteet;
• saatavat, joiden palautusaikaa on rikottu.

Joten seitsemännessä vaiheessa painotimme omaisuuseriä riskin mukaan.

varauksia

Artikkelissa "Yritysriskien sisäinen valvonta"<3>Huomasimme, että varannot ovat yksi tapa hallita riskejä. Jos yritys muodostaa varauksia epävarmoille veloille, se on jo ottanut riskin huomioon taseessa. Tämä tosiasia on otettava huomioon laskelmissa.

<3>Nro 7, 2012.

Laskelmiemme kahdeksas ja viimeinen vaihe liittyy riskillisten omaisuuserien luotujen varausten sisällyttämiseen kaavaan:

Vakavaraisuus \u003d NA / SUMMA (A - P) x k + BP + RR + TAI + PR + RPR),
minä olen minä
jossa P on luotujen reservien määrä.
i

Vakavaraisuussuhteen arvo

Lopuksi kaava on ohi, nyt määritämme, mikä itse indikaattorin arvon tulisi olla. Venäjän federaation keskuspankin asettama luottolaitosten vakavaraisuuden vähimmäisarvo on 10 %. Maksimiarvo määritellään autonomiakertoimen (taloudellinen riippumattomuus) suositusarvoksi. Erityisesti Venäjän federaation keskuspankki salli yritysten, joiden tämän kertoimen arvo on 0,45 (45 %) tai suurempi, tulla venäläisten pankkien osakkeenomistajiksi.<4>.

<4>Hyväksyttiin määräykset oikeushenkilöiden - luottolaitosten perustajien (osallistujien) - taloudellisen tilanteen arviointimenettelystä ja -perusteista. Venäjän federaation keskuspankki 19.03.2003 N 218-P. (Asiakirja raukesi, koska Venäjän federaation keskuspankin säännöt julkaistiin 19.6.2009 N 337-P.)

Tällä hetkellä normatiivisissa asiakirjoissa vältetään indikaattoreiden tiettyjen arvojen määrittämistä. Yksittäinen indikaattori on todellakin liian samanlainen keskilämpötila sairaalan kautta. Sitä paitsi, määräyksiä on suunniteltu ennen kaikkea ulkoisen raportoinnin analysointiin (toisin sanoen meidät asetetaan tahattomasti kehyksiin). Toinen asia on oma raportointisi, joka voi olla yksityiskohtainen.

Havainnollistaaksemme vakavaraisuusindikaattorin ja autonomiaindikaattorin välistä laadullista eroa esitämme kaksi tasetta:

Autonomiakerroin \u003d 10 000 ruplaa. / 100 000 hieroa. = 0,1 (10 %).

Vakavaraisuus puolestaan ​​pyrkii äärettömyyteen, koska kassariski on 0 (10 000 RUB / 100 000 RUB x 0 %).

Autonomiakerroin \u003d 50 000 ruplaa. / 100 000 hieroa. = 0,5 (50 %).

Vakavaraisuus = 50 000 ruplaa. / 100 000 hieroa. x 150 % = 0,33 (33 %).

On selvää, että ensimmäisessä tapauksessa yritys täyttää helposti velvoitteensa, toisessa tapauksessa se kohtaa likviditeettikriisin ensimmäisellä maksulla velkojille. Tällainen ilmeinen esimerkki kahdella (vaikkakin hypoteettisella) taseella osoittaa, että ilman riittävää omaisuuden arviointia indikaattorimme kuvastaa vain osittain yrityksen taloudellista vakautta konkurssia vastaan.

Oletetaan siis, että vakavaraisuuden sallittu arvo on välillä 10-45 %. Mikä kertoimen arvo valita itsellesi? Se riippuu ensinnäkin toiminnan tyypistä. Pankkisektorilla on varaa 10-20 prosentin vakavaraisuuteen, koska sillä on käytettävissään likviditeettiä. Rahoitussektorin lisäksi likviditeettiä ei puutu kaupassa (etenkin vähittäiskaupassa ja siinä elintarvikekaupassa). Toiseksi yrityksen NA:n absoluuttisella arvolla on tärkeä rooli. Kirjoittajan mukaan voidaan asettaa seuraavat rajat:

• NA alle 50 miljoonaa ruplaa. - kerroin vähintään 45 %;
• NA 50 - 200 miljoonaa ruplaa. - kerroin 35 - 45%;
• NA yli 200 miljoonaa ruplaa. - kerroin vähintään 30 %.

Ehkä jotkut yritykset pitävät sitä hyväksyttävänä itselleen ja muille alhaiset hinnat vakavaraisuus. On kuitenkin erittäin epätoivottavaa, että finanssialan ulkopuoliset organisaatiot putoavat alle 30 prosentin: vain pankeilla on varaa sellaisiin arvoihin. Sen lisäksi, että pankit "uivat" likviditeetissä, niillä on Venäjän federaation keskuspankin tiukka riskienvalvontajärjestelmä.

stressitestit

Yksi tapa määrittää vakavaraisuus ja määrittää erityiset tunnusluvut on stressitestaus. Skenaarioanalyysin perusteella voit tunnistaa ohjauspisteet jokaiselle yrityksen kannalta merkittävälle riskityypille, kokonaispääomantarpeelle sekä arvioida oman riskinarviointimallisi tarkkuutta.

Stressitestaus sisältää useita vaikeimpia skenaarioita, mukaan lukien tapahtumat, jotka voivat aiheuttaa yritykselle mahdollisimman suurta vahinkoa, sekä korjaavien toimenpiteiden kehittäminen stressitilanteissa.

Jos jokin riskialue on erityisen vaarallinen, niin korjauskertoimet voidaan sisällyttää pääkaavaan. Esimerkiksi, Venäjän keskuspankki on asettanut luottolaitoksille operatiiviselle ja korkoriskille kertoimen, joka on kymmenen (10).

Tietyllä esimerkillä

Pienen yrityksen omistaja päätti suorittaa tuotannon teknisen uudelleenlaitteiston, jota varten hän osti maahantuotuja laitteita 78 tuhannen Yhdysvaltain dollarin arvosta. Ottaen huomioon tämän hankinnan maksavan pian itsensä, omistaja ei korottanut yrityksen osakepääomaa, vaan käytti pankkilainaa ja antoi henkilökohtaisen omaisuuden yrityksen saaman valuuttalainan vakuutena. Koska omistajan intressit tähän yritykseen ovat kasvaneet, hän luottaa tuotannon voimakkaaseen kasvuun ja päättää samalla perustaa sisäisen riskienhallintajärjestelmän.

Talouspalvelua ohjeistettiin tarkastamaan varat ja velat, tunnistamaan ongelmakohdat ja tekemään riskienhallintaehdotuksia siten, että yritys oikeuttaa omistajan sille asettamat toiveet.

Alla on taseen perusteella tehty aputaulukko vakavaraisuuden laskemiseksi.

Taulukko 2

Taulukossa esitetyt tiedot ovat luotettavia, varat on arvostettu käypään arvoon ja vastaavat varaukset mahdollisia tappioita varten on muodostettu. Ennen laskelmia sinänsä on selvää, että yritys sai valuuttalainan laitteiden hankintaan 890 tuhatta ruplaa. ruplaa, mikä luo ongelma-alueen. Yritys ei olisi voinut toteuttaa tätä kauppaa yksin vakuuksien puutteen vuoksi. Taseessa on arvopapereita 349 tuhatta ruplaa, niitä ei voida myydä, koska ne on pantattu lyhytaikaiseen lainaan.

Siirrytään laskelmiin.

NA \u003d (455 400 - 51 800) + (148 000 - 43 300) + 2 169 540 + 9980 + (276 262 + 18 300 + 31 244 - 15 232) 6 + 1 5 6 +1 5 6 +1 3 530 4 90+ 170 266 + 348 756 + (128 547 + 701 000 - 14 310) - 468 127 - 38 430 - 546 333 - 890 040 - 431 117 - 890 040 - 431 117 - 920 - 340 201 187 125 - 2928222 = 2 258 903 (hieroa).

Pääoma on 2 259 tuhatta ruplaa, joten vakavaraisuuden arvon on oltava vähintään 45%.

Valuuttariski lasketaan jokaiselle valuutalle erikseen:

BP \u003d (890 040 - 112 835) + 57 431 \u003d 834 636 (ruplaa).

Markkinariski liittyy järjestäytyneillä markkinoilla liikkuvien arvopapereiden esiintymiseen taseessa:

PP = 348 756 ruplaa.

Muiden riskien (toiminnalliset, oikeudelliset, maineen menetys) arvioidaan olevan 7 % viimeisten kolmen vuoden keskimääräisestä vuosituloksesta, joka on 22 300 ruplaa.

Siirrymme riskipainotettujen varojen laskemiseen.

Taulukko 3. Riskilaskenta varoille ja taseen ulkopuolisille veloille

Autonomiakerroin \u003d 2 258 903 / 5 187 125 (ruplaa) \u003d 0,44 (44 %).

Yritys on hyväksyttävän riskialueen ulkopuolella. Vakavaraisuus on 32 % suositeltuun 45 %:iin verrattuna. Kuten laskelmista voidaan nähdä, autonomiakerroin ei ole meille merkki siitä, että yrityksen taloudellinen vakavaraisuus olisi uhattuna liiallisesti otettujen riskien vuoksi. Tarkempi omaisuuserien tarkastelu ja muiden riskien (tässä tapauksessa valuutta- ja markkinariskien) analyysi johtaa siihen johtopäätökseen, että tilanteen korjaamiseksi on ryhdyttävä kiireellisiin toimenpiteisiin: ensinnäkin valuuttalainan muuntaminen ruplaksi. ; toiseksi ottaa käyttöön uusia laitteita; Kolmanneksi, lyhytaikaisen lainan takaisinmaksun jälkeen määritä arvopapereiden omistamisen toteutettavuus.

Miksi tällaiset vaikeudet?

Riskinarviointimenetelmät ovat yleensä monimutkaisia, ja niissä käytetään taloudellisia ja matemaattisia malleja. Kuin uusi rahoitusvälineet Myös uusia riskinarviointimenetelmiä kehitetään. Maailman johtavat pankit luokituslaitokset Vuonna 2008 maailmanlaajuisen finanssikriisin aattona tilintarkastajat olivat aseistettu edistyneimmillä valvontamenetelmillä. Riskinarviointijärjestelmä on kuitenkin epäonnistunut niin pahasti, että se on uhannut koko maailman taloudellista hyvinvointia. Analyysin tuloksista paljastuneet kriisin syyt eivät olleet niinkään rahoitusmarkkinoiden kehitystasoon vastaavien riskinarviointimenetelmien puute, vaan riskitason keinotekoinen aliarviointi. Voiton tavoittelemiseksi laskelmia "oikaistu" siten, että korkeatuottoisten (ja siten korkean riskin) arvopapereiden salkut poistettiin muodollisesti luotettavien omaisuuserien standardeista.

Selvitetään, missä tapauksissa ehdotettu menetelmä palvelee etujamme. Ensinnäkin meidän on vuodesta 2012 alkaen toimitettava valvontaviranomaisille todisteet siitä, että yrityksemme riskit ovat hallinnassa. Tällä hetkellä virallisia vaatimuksia ei ole, joten tekijän mukaan vakavaraisuutta laskevan riskinarviointijärjestelmän olemassaolo sulkee asian.

Toiseksi tämän tekniikan avulla voit luoda suojamekanismin ulkoisia uhkia ja yrityksen sisäisiä heikkouksia vastaan. Alkuvaiheessa on tärkeää tunnistaa kaikki riskit ja tarkastella niitä avoimin mielin. Moraalisesta näkökulmasta venäläisten yritysten on paljon helpompi arvioida riskejä, koska ne eivät ole alttiina monille niistä. Meidän, toisin kuin länsimaisten rahoituslaitosten, ei tarvitse sulkea silmiään niin sanotuilta "myrkyllisiltä varoilta". Meillä on kuitenkin myös heikkouksiamme, kuten:

• pieni määrä osakepääomaa;
• taseiden ruuhkautuminen järjestämättömillä varoilla (esimerkiksi ostettu "reserviin" kiinteistö);
• taseen ulkopuolisten velkojen alhainen kirjanpitokuri;
• alhainen ylivoimaisen esteen riskivakuutuskulttuuri.

Osana johdon raportointia meillä ei ole ketään pettää paitsi itseämme. Päätehtävänä ei ole valita kertoimia huolellisesti, vaan nähdä todellinen kuva haavoittuvista alueista riskien suhteen. Valitettavasti ihmiset alkavat kiinnostua riskeistä vasta, kun heidän on ryhdyttävä pelastukseen ennaltaehkäisevien toimenpiteiden sijaan. Oman psykologiansa kääntäminen ja itsensä pakottaminen kiinnittämään huomiota mahdollisiin riskeihin on todella vaikea asia.

O.E.Orlova

Lehden asiantuntija

"Kirjanpitoon liittyvät todelliset ongelmat

ja verotus"

5.2. PANKKIEN VAKAVARAIDEN JA MAKSIMIRISKIN LASKEMINEN JA ANALYYSI

Taatakseen taloudelliset edellytykset maan pankkijärjestelmän kestävälle rahoitukselle Venäjän federaation keskuspankki vahvisti seuraavat pakolliset taloudelliset standardit liikepankkien toiminnalle:

• liikepankin vakavaraisuusluvut;
• liikepankin taseen likviditeettisuhteet (ks. kohta 5.4);
• keskuspankkiin talletettavien pakollisten varantojen vähimmäismäärä (ks. kohta 4.5);
• riskin enimmäismäärä lainanottajaa kohti jne.

Pankin taseen, henkilötilien ja muiden kirjanpitotapojen lisäksi standardien noudattamisen analysointiin käytetään lomakkeen 1 (standardi) ja 2 (standardi) raportteja. Lomake nro 1 sisältää tiedot siitä, kuinka liikepankki noudattaa taloudellisia standardeja, kuvastaa normien rikkomisen syitä, antaa tietoja enimmäis- ja "suurista" lainoista (lainanottajat, heidän lainavelkansa, käytettävissä olevat takaukset, takaukset ja tyypit vakuudet, riskitasot). Lomakkeella nro 2 on erittely yksittäisistä saldotileistä, joiden saldoja käytetään standardien laskennassa.

jossa ∑ K rkr - pankin myöntämien suurten lainojen kokonaisarvo (koodi 8998).

On syytä muistaa, että lainaa pidetään suurena, jos riskipainotettujen saamisten kokonaismäärä pankin yhtä lainanottajaa (lainaajien ryhmää) vastaan ​​lainassa, kun otetaan huomioon 50 % taseen ulkopuolisten saatavien määristä ( takaukset, takaukset), jotka pankilla on suhteessa yhteen lainanottajaan (lainaajiin), ylittää 5 % pankin pääomasta. Päätös suurten lainojen ja lainojen myöntämisestä on tehtävä pankin hallituksen tai sen luottokomitean toimesta ottaen huomioon pankin luottoosaston lausunnon. Luovutuspäätös on dokumentoitava vastaavasti.

Venäjän federaation keskuspankki totesi, että pankin lainanottajille myöntämien suurten lainojen ja lainojen kokonaismäärä, mukaan lukien niihin liittyvät lainat, ottaen huomioon 50 % taseen ulkopuolisista saatavista (takaukset, takaukset) ei saa ylittää lainan kokoa. pankin pääomaa yli 10 (1997) ja 8 (1998) .) kerran.

3. Suurin koko riski velkoja kohden (H8). Tämä standardi vahvistetaan prosenttiosuutena saadun talletuksen tai lainan määrästä, tämän pankin saamista takauksista ja vakuuksista, yhden tai siihen liittyvien velkojien (tallettajien) tilisaldoista ja pankin omista varoista:

jossa Оsisältää - pankin velkojen kokonaismäärä ruplina, valuuttana, talletusten jalometallien, vastaanotettujen lainojen, takausten ja takausten (50 %) ja maksusaldot, käyttötilit yhden tai useamman velkojan (tallettajan) arvopapereiden kanssa ).

Tämä standardi voidaan määrittää myös toisen velkojana (tallettajana) toimivan luottolaitoksen tähän pankkiin liittyvien velkojen kokonaismäärällä.

N8-normin enimmäisarvoksi on asetettu 25 % saldosta 1.02.98.

4. Suurin riski lainanottajaa kohti-pankin osakkeenomistaja (osallistuja).(H9) määritetään kaavalla:

missä K ra - pankin kaikkien saatavien kokonaismäärä (mukaan lukien taseen ulkopuoliset saamiset), ottaen huomioon pankin riskit ja saamiset ruplina, valuuttana ja jalometalleina suhteessa sen osakkaaseen (osallistujaan). N9-suhteen enimmäisarvoksi on asetettu 20 % saldosta 01.01.97 alkaen.

On syytä muistaa, että pankin osakkeenomistajille (osakkeenomistajille) myönnettyjen luottojen ja lainojen yhteismäärä 1.1.1998 alkaen ei voi ylittää 50 % pankin omista varoista (pääomasta).

5. Pankin sisäpiiriläisilleen myöntämien lainojen ja lainojen, takausten ja takausten enimmäismäärä (NY).

Riskin enimmäismäärä sisäpiiriläistä kohden voidaan määrittää kaavalla

jossa K ri - pankin saamisten kokonaismäärä (mukaan lukien taseen ulkopuoliset saamiset - 50 % takauksista) suhteessa pankin sisäpiiriin ja lähipiiriin. Kansainvälisen käytännön mukaisesti sisäpiiriläisten luokkaan kuuluvat yksilöitä: osakkeenomistajat, joilla on yli 5 % osakkeista, hallituksen jäsenet (puheenjohtajat, puheenjohtajat ja heidän varajäsenensä), neuvoston jäsenet, luottoneuvoston (komitean) jäsenet, tytäryhtiöiden ja emoyhtiöiden johtajat ja muut henkilöt, jotka voivat vaikuttaa päätöksen tekemiseen. myöntää lainaa sekä omaiset sisäpiiriläiset, entiset sisäpiiriläiset ja muut henkilöt, jotka ovat mukana kolmansien osapuolten rakenteissa, joihin myös sisäpiiriläiset osallistuvat.

NY:n enimmäisarvo yhdelle sisäpiiriläiselle ja lähipiiriin kuuluvalle henkilölle on asetettu 2 % saldosta 1.07.97. Samanaikaisesti sisäpiiriläisille myönnettyjen luottojen ja lainojen kokonaismäärä taseesta 1.7.1997 alkaen oli ei saa ylittää 3 % pankin omista varoista (pääomasta).

6. Omien velkakirjojen riskisuhde (N13). Tämän standardin laskemiseen käytetään kaavaa

jossa VO on luottolaitosten liikkeeseen laskemat vekselit ja pankkiakseptit (tili 523) sekä 50 % luottolaitoksen taseen ulkopuolisista veloista vekselien, avalien ja vekselien välitys, saldon ulkopuolinen merkintä. arkkitili 91404 (koodi 8960).